久期财经讯，上海商业银行有限公司(Shanghai Commercial Bank Limited，简称“上海商业银行”，穆迪：A1 稳定,惠誉：A- 稳定)拟发行Reg S、10NC5、以美元计价的巴塞尔协议III合规二级资本次级票据。(FPG)

条款如下：

发行人：上海商业银行有限公司

(资料图片)

发行人评级：穆迪：A1 稳定,惠誉：A- 稳定

预期发行评级：A3/BBB(穆迪/惠誉)

类型：巴塞尔协议III合规二级资本次级票据

发行规则：Reg S

规模：美元基准规模

期限：10NC5

初始指导价：T+275bps区域

最终指导价：T+240bps

交割日：2023年2月28日

重置日：2028年2月28日

选择性赎回：经金融管理局事先同意，发行人可在重置日选择赎回

利率：在重置日之前为固定利率，每半年支付一次，之后重置为重置利率，重置利率相当于then prevailing U.S. Treasury rate+利差

不可持续经营损失吸收：依据金融管理局指引，永久减记(全部或部分)利息和/或本金，或在没有该等指示的情况下，银行需(与金融管理局协商后)确认有必要使金融管理局确信不可持续经营事件将停止

不可持续经营事件：香港金融管理局书面通知发行人：(i)政府认为有必要减记或转换，否则银行将无法持续经营;(ii)政府机构、政府官员或其他有权作出该决定的相关监管机构已作出决定，需要公共部门注入资本或提供同等的支持，否则银行将无法持续经营

香港决议机构权力：尽管票据有任何其他条款或任何其他协议或安排，但各票据持有人和受托人均应遵守并被视为同意受政府约束，并承认其受债券被减记、注销、转换、修改或票据形式变更的约束，有关香港决议当局行使任何权力时无需提前告知

提前赎回：经香港金融管理局事先书面同意，在发生(1)预扣税事件;(2)税收减免事件或(3)资本事件时可提前赎回

资金用途：加强银行的资本基础，并为银行的营运及发展提供资金

其他条款：港交所上市;最小面额/增量为25万美元/1000美元;英国法，次级和抵消条款应受香港特区法律管辖

联席全球协调人、联席牵头经办人和联席账簿管理人：花旗集团、汇丰银行(B&D)

联席牵头经办人和联席账簿管理人：东方汇理、富国证券

清算系统：欧洲清算银行/明讯银行

关键词： 中资美元债